ESTRUTURA DA AVALIAÇÃO LEGAL

Porque ninguém vai querer incorrer no risco de uma ação legal.

As principais categorias estudadas quando da avaliação do risco apresentado por um país são risco político, risco mercadológico e risco geográfico.

Esta evolução exibe aspectos de uma normalização da avaliação do risco .

5.4 Análise dos sistemas de avaliação de risco Prosseguiram os trabalhos na área dos sistemas de avaliação de risco utilizados pelas entidades de supervisão bancária para identificar , numa fase inicial , as instituições de crédito que podem enfrentar um risco acrescido de insolvência .

A função de gestão de risco do BCE é responsável pela avaliação e acompanhamento das diferentes fontes de informação de risco de crédito utilizadas pelo Eurosistema na avaliação dos padrões de crédito utilizados para conferir elegibilidade aos activos financeiros .

O plano terapêutico de cada doente deverá ser executado com base na avaliação clínica do médico e de acordo com a avaliação risco benefício individual.

Estes desenvolvimentos , e em particular a crescente utilização de canais electrónicos , poderão envolver diferentes tipos de risco , como o risco operacional , de reputação , de liquidez , legal e estratégico .

Capítulo III Gestão de risco 1 Operações de política 1.1 O enquadramento para o controlo de risco 1.2 Avaliação do risco de crédito Operações de investimento Evolução futura para 2002 88 88 89 90 92

Essa avaliação tem em conta uma série de factores , incluindo em particular o nível de activos de risco detidos pelo BCE , o grau de concretização das exposições ao risco no exercício em causa , os resultados projectados para o ano seguinte e uma avaliação do risco envolvendo cálculos do valor em risco ( Value at risk VaR ) para os activos de risco , que é aplicada de forma consistente ao longo do tempo10 .

Essa avaliação tem em conta uma série de factores , incluindo , em particular , o nível de activos de risco detidos pelo BCE , o grau de concretização das exposições ao risco no exercício em curso , os resultados projectados para o ano seguinte e uma avaliação do risco envolvendo cálculos do valor em risco ( Value at risk VaR ) para os activos de risco , que é aplicada de forma consistente ao longo do tempo15 .

Verifica se risco legal uma vez que a realização em caso de falência estará dependente de uma decisão judicial .

os tipos de posição em risco aos quais é aplicado o processo de avaliação interna e os factores de esforço utilizados para determinar os níveis de melhoria do risco de crédito , por tipo de posição em risco

6 ) Verifica se risco legal uma vez que a realização em caso de falência estará dependente de uma decisão judicial .

Na avaliação do padrão de risco dos instrumentos de dívida , o BCE considera , nomeadamente , as notações de crédito disponibilizadas pelas agências de notação e os próprios sistemas de avaliação de crédito

O segundo apresenta um quadro para a avaliação dos mercados bolsistas e dos prémios de risco das acções .

No contexto do controlo de risco das garantias , em 2003 foi finalizado um novo esquema de margens de avaliação ( haircut ) .

Sistemas de avaliação de risco de crédito baseados em notações internas à disposição do Eurosistema , mas sob estrita confidencialidade No que respeita à avaliação de crédito , a maioria dos bancos anuncia o desenvolvimento de um modelo de avaliação de risco de crédito baseado em notações internas ainda antes do resultado da discussão sobre a revisão do Acordo de Basileia II .

Uma definição genérica do conceito de risco jurídico facilitaria uma avaliação e gestão adequadas do risco , assegurando , do mesmo modo , uma abordagem coerente entre as diversas instituições de crédito da UE .

Em terceiro lugar , a análise permitiria uma melhor avaliação do estado do risco sistémico , o qual irá

O BCE proporciona também uma avaliação contínua e disponibiliza conhecimentos analíticos em gestão do risco que proporcionam um diálogo ao nível do Eurosistema sobre as práticas de gestão do risco .

Avaliação do risco de crédito Os activos utilizados como garantia nas operações de crédito do Eurosistema devem cumprir elevados padrões de crédito .

um Comité Europeu do Risco Sistémico , responsável pela avaliação dos riscos em termos da estabilidade do conjunto do sistema financeiro , bem como pela emissão de avisos de risco e recomendações , quando necessário .

Com base na avaliação qualitativa dos riscos , realizada no quadro da sua avaliação de impacto , a Comissão considera que os actuais requisitos em matéria prudencial são face ao risco da actividade .

O aumento das transacções de risco de crédito tem sido acompanhado por progressos nos sistemas internos de avaliação do risco de crédito , em antecipação do Novo Acordo de Basileia ( ver a secção final deste capítulo ) .

Na verdade, os credores deveriam ser peritos em gestão de risco e de avaliação e, nesse sentido, a responsabilidade devia ser deles.

1.2 Avaliação do risco de crédito Os activos utilizados como garantia nas operações de crédito do Eurosistema devem cumprir elevados padrões de crédito .

determinação de programas de exame em matéria de supervisão baseados na avaliação do risco do grupo em conformidade com o artigo 124.º

Sistemas de avaliação de risco e centrais de risco de crédito têm incluído sobretudo a análise efectuada aos sistemas em funcionamento ou em desenvolvimento pelas autoridades de supervisão bancária e pelos BCN nos diversos Estados membros .

O principal factor subjacente terá sido uma avaliação mais favorável do risco de crédito por parte dos bancos devido à recuperação económica .

e iv ) a avaliação com base no risco da ciberdefesa da SWIFT , com incidência sobre as práticas de segurança organizativas e operacionais .

O quadro para a gestão dos riscos associados às operações de política do Eurosistema tem três componentes principais , nomeadamente o controlo de risco das garantias , os princípios de valorização e a avaliação do risco de crédito das garantias .

em particular , é necessário analisar diferentes alternativas , tais como a aceitação de uma pontuação do risco de crédito ( ou notação de rating ) proporcionada por uma Abordagem Baseada em Notações Internas5 ou , no que diz respeito aos bancos centrais , na avaliação interna ou na contratação de uma entidade externa à qual é atribuída a avaliação do risco de crédito .

Na avaliação do padrão de risco dos instrumentos de dívida , o Eurosistema considera , nomeadamente , as notações de crédito disponíveis nas agências de mercado e nos próprios sistemas de avaliação de crédito dos BCN , bem como determinados critérios institucionais , a fim de assegurar uma protecção particularmente elevada dos detentores . O BCE acompanha a avaliação de crédito apresentada pelos sistemas de avaliação de crédito dos BCN .

Avaliação da convergência legal na Suécia 6.1 Introdução 6.2 Sveriges Riksbank e independência do banco central 6.3 Integração do Sveriges Riksbank no SEBC 6.4 Adaptação de outra legislação sueca 6.5 Avaliação da compatibilidade 45 45 45 47 48 48

Este risco inclui , em particular , o risco operacional , o risco de crédito e o risco de liquidez .

Aplicação de margens de avaliação suplementares O Eurosistema pode aplicar margens de avaliação suplementares , caso tal se verifique necessário para asse gurar uma protecção de risco adequada do Eurosistema , nos termos do artigo 18.o 1 dos Estatutos do SEBC .

O novo esquema de margens de avaliação tem por objectivo uma melhor diferenciação entre tipos de garantias com base nas suas características de risco de liquidez observadas .

Avaliação da convergência legal na Suécia para efectuar tais alterações à legislação sueca . Desde então , não foi promulgada nova legislação nas áreas identificadas pelo BCE , sendo que os comentários do Relatório de 2000 se repetem , por isso , na avaliação deste ano .

Neste contexto , ao longo dos meses de Verão , a avaliação do risco pelos participantes no mercado financeiro internacional parece ter se alterado de forma bastante dramática .

Existem quatro grupos diferentes de margens de avaliação para os activos da Lista 2 , reflectindo diferenças nas suas características intrínsecas e liquidez . Em 2002 levou se a cabo a incorporação do risco de liquidez nas margens de avaliação dos activos da Lista 1 .

Medidas de controlo de risco para activos não transaccionáveis Direitos de crédito resultantes de empréstimos bancários O sistema de controlo de risco para direitos de crédito elegíveis inclui os seguintes elementos principais Os direitos de crédito individuais encontram se sujeitos a margens de avaliação específicas .

Swaps de risco de incumprimento e risco de contraparte

A dotação e a necessidade de manutenção dessa provisão são reavaliadas anualmente com base numa série de factores , incluindo em particular o nível de activos de risco detidos pelo BCE , o grau de concretização das exposições ao risco no exercício em causa , os resultados projectados para o ano seguinte e uma avaliação do risco envolvendo cálculos do valor em risco ( Value at Risk VaR ) para os activos de risco , que é aplicada de forma consistente ao longo do tempo .

O risco de crédito inclui o risco do custo de substituição e o risco de capital .